اپرداز پرواز می‌کند!

پانیذ نوربخش، مهدی میرزایی: شرکت آتیه داده پرداز با سرمایه ۵۰ میلیارد تومانی یکی از شرکت‌های موجود در گروه اطلاعات و ارتباطات در فرابورس ایران است. این شرکت پرترافیک‌ترین شرکت ارایه دهنده خدمات پیام کوتاه است و بیش از نیمی از سهم بازار را به خود اختصاص داده است.

به گزارش تجارت‌نیوز، نسبت P به E این شرکت ۱۲ و مشابه P به E متوسط گروهش است. این شرکت در تاریخ ۲۵ تیر ماه ۹۶ با دستور جلسه در مجمع فوق‌العاده افزایش سرمایه‌ای ۲۰ میلیارد تومانی از محل سود انباشته داشته است.

با توجه به اینکه اپرداز هیچ گونه تسهیلات مالی ندارد، هزینه مالی این شرکت صفر و نسبت بدهی آن بسیار پایین است. این شرکت وجه نقد نسبتا زیادی در اختیار دارد که بخش عمده آن در بانک‌ها به عنوان سپرده کوتاه‌مدت سرمایه‌گذاری شده است.

به نظر می‌رسد شرکت رفته رفته در حال تبدیل این حساب‌ها به سهام است. به گونه‌ای که در انتهای سال ۹۵ سرمایه‌گذاری این شرکت در بورس تنها ۷۹ میلیون ریال بوده که در ۶ ماهه ابتدایی سال جاری به ۸۲ میلیارد و ۲۸۱ میلیون ریال رسیده است.

در دوره ۶ ماهه یاد شده بیشترین سرمایه‌گذاری شرکت در بازار سهام به ترتیب در شرکت‌های به پرداخت ملت، پاکشو، ایران ارقام، آسان پرداخت پرشین، داده پردازی ایران، کارت اعتباری ایران کیش، پالایش نفت شیراز و داده‌گسترعصرنوین بوده است.

عملکرد و پیش‌بینی

 

 

ترکیب سهام‌داران عمده

 

اعضای هیأت مدیره

 

 

تحلیل تکنیکال سهم

وضعیت تغییرات قیمت نماد اپرداز در بازار سهام نشان می‌دهد پس از رشد از ۲۱۵ تا ۱۲۶۰ تومان در نمودار تعدیل شده، یک الگوی زیگزاگ صعودی کامل شده و از آن محدوده شاهد ریزش قیمت هستیم.

پایین‌ترین کف قیمتی اخیر در نمودار محدوده ۸۹۰ تومان بوده که معادل ۳۰% به تراز ۶۱% فیبوناچی رسیده و در آن سطح شاهد تثبیت نسبی قیمت و افزایش حجم معاملات (کد به کد و معاملات بلوکی) هستیم. به نظر می‌رسد اصلاح قیمت در این محدوده پایان یافته و می‌توان منتظر ریکاوری رو به بالای قیمت و صعود به صورت ریزموج B-X تا محدوده ۱۲۰۰-۱۳۰۰ بود.

نگاهی به نسبت‌های مالی شرکت

یکی از روش‌های مهم تحلیل وضعیت مالی یک شرکت بررسی نسبت‌های مالی است. این نسبت‌ها رابطه میان اقلام عمده صورت‌های مالی شرکت را نشان می‌دهند و واقعیت‌های مهمی در مورد عملیات و وضعیت مالی شرکت را بیان می‌دارند.

نسبت‌های سودآوری

نسبت‌های سودآوری میزان موفقیت شرکت در سودآوری و نحوه تأمین این سود از محل‌های مختلف (درآمد، فروش و سرمایه‌گذاری) را نشان می‌دهند.

 

 

نسبت‌های نقدینگی

نسبت‌های نقدینگی توانایی شرکت را در مورد پرداخت بدهی‌های کوتاه مدت اندازه‌گیری می‌کنند.

 

 

نسبت‌های فعالیت

نسبت‌های فعالیت (کاراریی) میزان کارایی شرکت در کاربرد منابعش را تجزیه و تحلیل می‌کنند. این نسبت‌ها مربوط به مقایسه بین میزان فروش و سرمایه‌گذاری در دارایی‌های مختلف شرکت است.

 

 

نسبت‌های اهرمی

نسبت‌های اهرمی نشان می‌دهند که شرکت تا چه حد نیازهای مالی خود را از طریق منابع دیگران تأمین کرده است. به عبارت دیگر این نسبت‌ها تأمین نیازهای مالی از طریق ایجاد بدهی را نشان می‌دهند.

 

عملکرد شرکت

بر اساس گزارش عملکرد ۶ ماهه ۸۱ درصد دارایی‌های شرکت آتیه داده‌پرداز جاری است. از این میزان دارایی جاری ۵۸ درصد وجه نقد بوده که میزان آن بیش از ۷۰ میلیارد تومان است. تقریبا کل این مبلغ به عنوان سپرده کوتاه مدت نزد بانک‌ها سپرده‌گذاری شده است.

در بخش بدهی‌ها مشاهده می‌شود که شرکت تقریبا هیچ بدهی بلندمدتی نداشته و تمام بدهی‌ها جاری هستند. سهم پرداختنی‌های تجاری و غیرتجاری شرکت از کل بدهی‌ها ۷۴ درصد و مبلغ آن حدود ۳۷ میلیارد تومان است.

شرکت آتیه داده پرداز پیش‌بینی کرده در سال مالی جاری ۱۸۶ هزار و ۸۰۲ میلیارد تومان درآمد حاصل از خدمات داشته باشد که البته ۷۹ درصد آن صرف بهای تمام شده خواهد شد و به صورت خالص درآمدزایی از محل فروش و ارایه خدمات این شرکت ۳۹ میلیارد تومان خواهد بود.

این شرکت در ۷ ماهه ابتدایی سال جاری ۴۶ درصد درآمد پیش‌بینی شده ۳ ماهه شرکت را پوشش داده و از محل فروش و ارایه خدمات بیش از ۸۵ میلیارد تومان درآمد حاصل کرده است.

شرکت در گزارش پیش‌بینی ۳ ماهه خود درآمد عملیاتی را از ۳۳ میلیارد و ۶۴۸ میلیون تومان به ۴۰ میلیارد و ۵۶۷ میلیون ریال افزایش داده است. عمده عامل این تغییر ۲۱ درصدی درآمدی است که پیش‌بینی می‌شود از محل ارسال پیام کوتاه بانک تجارت و شرکت خدمات انفورماتیک حاصل شود.

از طرفی شرکت در بودجه ۳ ماهه نسبت به اولین بودجه رشد ۱۸ درصدی در درآمدهای غیرعملیاتی داشته که عمده علت آن سپرده کردن وجوه نقد نزد بانک‌ها و سود سپرده‌های حاصل از آن‌ها است.

ارقام به میلیون ریال

 

آخرین پیش‌بینی سود هر سهم اپرداز ۸۰۴ ریال است که شرکت در عملکرد ۳ ماهه ۲۳۶ ریال و در عملکرد ۶ ماهه ۴۵۷ ریال از آن را محقق کرده است. به عبارتی شرکت در ۶ ماهه ابتدایی سال جاری حدود ۶۰ درصد سود سهم کل سال را پوشش داده است.

جمیع جوانب نشان می‌دهند مانع جدی بر سر راه رشد شرکت آتیه داده پرداز وجود ندارد و این سهم فرابورسی امکان رشد قیمتی ۳۰ تا ۴۰ درصدی را در میان مدت خواهد داشت.